Wat ass Balancer Protokoll? Alles wat Dir Wësse musst

Balancer ass ee vun de populäersten automatiséierte Maart Hiersteller (AMMs) an dezentraliséierten Austausch am Ethereum Netzwierk. Et erlaabt d'Benotzer direkt Tokens auszetauschen an Käschten ze verdéngen wa se Liquiditéit u verschidde Poole ubidden.

Balancer konkurréiert mat anere Plattformen wéi ERC20-baséiert uniswap an SushiSwap. Et huet seng Virdeeler an Nodeeler.

Déi folgend zielt Froen iwwer Balancer ze beäntweren, Kärfeatures, Clientssupport, Sécherheetsgarantien, a sou weider.

De Balancer Protokoll

Mat der Notzung vu Liquiditéitspools erlaabt dës AMM Plattform d'Benotzer hir ERC-20 Verméigen auszetauschen ouni de Besoin fir eng zentraliséiert Entitéit oder Autoritéit. Balancer Benotzer kënnen och en Deel vun den Handelskäschte verdéngen wéi se Liquiditéit ubidden.

Fir d'Liquiditéit op de Balancer Protokoll ze erhéijen, bitt d'Plattform verschidde Incentive fir Benotzer. Wat et ënnerscheet vun e puer vun de grousse Waffen am AMM Protokollraum ass datt et esou wäit geet wéi d'Benotzer genuch Flexibilitéit ubidden fir hir privat Liquiditéitspools ze kreéieren.

D'Benotzer kënnen schlussendlech Poole mat zwee oder méi Krypto Verméigen vun hirer Wiel erstellen. Vill wéi aner bemierkenswäert automatiséiert Maart Hiersteller, féiert Balancer seng Handlungen duerch all Liquiditéitspools déi néideg sinn fir déi bescht Tariffer fir d'Benotzer ze sécheren.

Déi dräi Haaptbenotzer Demographie op Balancer enthalen Händler, Investisseuren, Smart Kontrakter, Liquiditéitsanbieter, an Arbitrageuren (si kapitaliséieren op verschidde Präisverdeelungen iwwer Plattformen.)

matbréngen:

• Ganz dezentraliséiert an ouni Permis
• Liquiditéitspools si fir jiddereen op
• Customisable AMMs

scheinbar:

• Nëmme limitéiert op ERC-20 Tokens
• Keng mobil Applikatioun ass verfügbar
• Héich Gasgebühren
• Net Ufängerfrëndlech
• Onreguléiert DEX

Wat ass Balancer?

Balancer ass en dezentraliséierten Ethereum-baséierten Austausch an ee vun de féierende automatiséierte Maartmaacher (AMMs) an der Krypto-Währung Welt. Et leeft um Ethereum Mainnet an erlaabt d'Benotzer vu verschiddene Funktiounen ze profitéieren fir DeFi Produkter ze kreéieren.

Et gouf am Joer 2019 vun de Grënner vu Balancer Labs gestart - Mike McDonald a Fernando Martinelli. Béid Matgrënner sinn Veteran Bäiträg zu der Kryptoindustrie an hunn zesummegeschafft un aner Blockchainen an DeFi Projeten.

D'Entwécklung vu Balancer huet am Joer 2018 ugefaang mat senger Bronze Verëffentlechung. De Rescht vun den dräi Phasen sinn liewen an 2020. D'Bronze Verëffentlechung ass no enger Finanzéierungsronn am Mäerz 2020, mat Balancer $ 3 Millioune gesammelt.

An de fréiere Joere vum Balancer säi Start goufen ongeféier 100 Millioune BAL Tokens (Balancer's Utility Token) geprägt. De Protokoll huet 75% vun hinnen u Miner verëffentlecht an 25% ënner sengen Entwéckler an Aktionären verdeelt. Am Prozess huet et 5 Milliounen Tokens un de Public verkaaft.

Balancer Produkter a Funktiounen

De Balancer Exchange

Balancer erlaabt d'Benotzer op optimal Präisser ze handelen. De Protokoll encouragéiert effizienten Handel iwwer d'Pooling vu crowdsourced Liquiditéiten aus Investor Portfolioen wärend seng Smart Order Routing Feature benotzt fir déi bescht Präisser fir Händler ze fannen.

D'Benotzer kënnen all Kombinatioun vun ERC-20 Tokens op Balancer austauschen a kréien Zougang zu intelligente Präisser, MEV Schutz, a Gas Subventiounen / Optimisatiounen.

Handel App

Fir d'Protokoll Trade App ze benotzen, Krypto-Währungen ze kafen a verkafen oder ze späicheren, brauche d'Benotzer nëmmen eng Self-Suerg Portemonnaie.

BAL Token

Liquiditéit ubidden oder Handel um Balancer Protokoll verdéngen Benotzer BAL Tokens.

BAL Stongen sinn claimable an benotzt fir matzemaachen an de Balancer Gouvernance Protokoller. An deem Fall gi Liquiditéitsanbieter d'Wahlrecht zougewisen ofhängeg vum Prozentsaz vun Tokens, déi se hunn oder am Pool deelhuelen.

D'Balancer Pools

Balancer Pools lafen intelligent Kontrakter a behalen Wäert andeems se zwee oder méi ERC-20 Tokens hunn. All Token huet säi Gewiicht, an d'Benotzer kënnen se mat aneren Tokens an deem Pool austauschen. Déi intelligent Kontrakter rejustéieren de Pool fir e proportional a gläiche Wäert vun der Liquiditéit dran ze halen.

Maachen dëst hält de Wäert vun all Token proportional zum Wäert vun der Liquiditéit am ganze Pool. Poolbesëtzer kréien Fraisen aus den Handelen déi am Pool geschéien. De Protokoll bitt zwou Haaptarten vu Poolen:

• Ëffentlech Pools: Dës Poole erlaben jidderengem Liquiditéit un Balancer ze bidden andeems se digital Verméigen derbäi ginn. D'Creatoren kënnen d'Parameter vun den ëffentleche Poole virum Start setzen, an dës Parameter kënnen och net vun hinnen geännert ginn. Ëffentlech Poole si wesentlech fir kleng Investisseuren déi léiwer Fraisen aus hire Besëtzer verdéngen.
• Privat Pools: Hei kann nëmmen de Schëpfer e Verméigen derbäisetzen oder en zréckzéien. De Schëpfer kann och d'Parameter vum Pool upassen, dorënner Gewiichter, akzeptabel Verméigen a Fraisen. Privat Poole si super fir Verméigenmanager déi grouss Portefeuillen besëtzen a léiwer Fraisen op spezifesch digital Verméigen verdéngen.

Den oppenen Design vum Balancer erlaabt jidderengem säi Pooltyp ze kreéieren wärend hien tëscht verschiddene Funktiounen a flexibele Präisoptiounen wielt.

Drënner sinn e puer Beispiller vun de ville Poolwahlen verfügbar fir verschidde Tokenkombinatiounen.

• Stall Pools: Stable Pools si gëeegent fir soft-pegged Tokens mat engem héije Korrelatiounskoeffizient wéi DAI / USDC / USDT.
• Gewiicht Pools: Gewiichtsbasseng si fir breet Benotzung entworf, dorënner e puer Stongen, déi keng Präisverbindung wéi DAI / WETH hunn.
• MetaStable Pools: Dës sinn entwéckelt fir net-pegged Tokens z'ënnerstëtzen déi Korrelatioun erhaalen. Esou Tokens kënnen awer mat der Zäit divergéieren an e gutt Beispill ass eng Derivat.
• Gestioun Pools: Dës si gebaut fir maximal a zolidd Flexibilitéit ze bidden déi néideg ass fir dynamesch Fongen ze managen.
• Liquiditéit Bootstrapping Pools: Dës Poole sinn nëtzlech fir d'Liquiditéit vun engem Token an en aneren z'änneren.

De Vault

De Vault ass den zentrale Bestanddeel vum Balancer. Et ass e Smart Kontrakt deen all Tokens an all Balancer Pool kontrolléiert a späichert. Zousätzlech zu engem wichtegen Deel vum Ökosystem ze sinn, déngt d'Vault als Paart duerch deen d'Benotzer déi meescht Operatiounen ausféieren wéi Join, Swaps an Ausgänge.

Token Gestioun a Comptabilitéit sinn vun der Pool Logik am Vault getrennt. Balancer behaapt Pool Kontrakter ginn méi einfach well se net aktiv Verméigen brauchen ze managen an nëmmen Ausgänge berechnen, Swaps a Join.

Smart Order Router (SOR)

Balancer's Smart Order Router hëlleft seng Händler déi bescht méiglech Präisser ze fannen. Et identifizéiert déi bescht Handwierker fir e spezifesche Set vun Output- an Input Tokens wa se e riichtaustausch an engem Pool sinn oder eng Mëschung vun Transaktiounen iwwer verschidde Poole sinn.

De Smart Order Router erhéicht mat der Expansioun vun der Diversitéit vu Balancer Pools, an et wuesse weider wéi extra Pooltypen mat verschiddene Mathematik agefouert ginn. Dëst bedeit datt d'Pools vum Balancer-Ökosystem all Handlunge kënnen ausféieren.

Och, andeems Dir mam Smart Order Router integréiert a verbënnt, kann all personaliséiert Pool op Balancer d'Liquiditéitsfeatures vum Balancer benotzen.

Balancer Gnosis Partnership (BGP)

Op app.balancer.fi ass d'Balancer Gnosis Partnerschaft d'Standard Handelsinterface. Et beschäftegt Gnosis Solvers an de Balancer Vault fir Handelen a Chargen auszeféieren. Händler kënnen Swaps mat Gnosis Solvers ofginn andeems Dir e Message ënnerschreift, deen eng gaslos Transaktioun initiéiert.

Fir Händler sécher ze halen fir Miner Extractable Value oder MEV, passen d'Solvers Transaktiounen mat on-chain Liquiditéit, erliichtert d'Virdeeler vum Zoufall vu Wëllen. BGP benotzt verschidden Dexes fir Händler ze garantéieren ëmmer déi bescht Präisser kréien.

Déi zolidd Integratioun vu BGP mam Balancer's Vault erlaabt et raffinéiert Multi-Hop Dealer mat minimalen Token Transferen auszeféieren, wärend d'Transaktiounskäschte reduzéieren. Et gruppéiert gaslos Transaktiounen, a garantéiert datt net erfollegräich Händler net zu engem Gebührsverloscht féieren.

Wéi e Balancer Kont opzemaachen

Balancer unzefänken ass einfach. D'UX vun der Plattform mécht Zougang an Navigatioun nahtlos, bitt nëtzlech a gutt plazéiert Tools fir Tokens ze handelen, investéieren an zréckzéien.

Händler a Portfoliomanager kënnen dem Balancer seng eenzegaarteg Produkter a Feature profitéieren fir ze investéieren oder op der Plattform ze bauen fir nei innovativ Aarte vun dezentraliséierte Finanzapplikatiounen (dApps) ze kreéieren.

Am Eck uewe lénks vun Wëllkomm op dem Balancer senger Homepage, Benotzer fannen Optiounen fir Balancer's Invest App, Trade App oder Build Optioun ze benotzen.

Käschten a Kommissiounen op Balancer

Op Balancer kascht all Pool eng aner Frais. Donieft kann d'Zuel vun de bezuelte Fraise vun der Wiel vum Entwéckler vum Pool hänken, an e puer Fraise kënne vun 0.0001% bis 10% variéieren. Loosst eis e puer Käschten erausfannen, déi fir de Balancer Protokoll applicabel sinn.

Balancer Exchange Trading Käschten

Handelskäschte sinn en Undeel vun all Transaktiouns-Krypto Händler bezuelen fir LPs ze poolen a gi vu Poolentwéckler etabléiert. Mat zentraliséierten Austausch kréien d'Benotzer e Bezuelungsgebühr vun den Taker an e Makergebühr vun den Hiersteller.

Takers sinn Benotzer, déi d'Liquiditéit aus dem Bestellungsbuch erofhuelen wann se scho bestallt Bestellungen akzeptéieren. Hiersteller sinn Benotzer déi dës Bestellunge maachen.

Eng Alternativ fir getrennten Tariffer an Hiersteller Käschten ze bezuelen ass déi selwecht flaach Fraisen un den Hiersteller an den Taker. Mat dezentraliséierten Austausch wéi Balancer ginn et keng verfügbar Handelskäschte. Also wat d'Handelsfraise ugeet, berechent Balancer d'Benotzer net.

Network Käschten

Netzkäschte ginn u bestëmmte Blockchain oder Krypto-Miner bezuelt a sinn net Käschten un de Balancer Austausch bezuelt. Reseau Käschten sinn net fix; si variéieren heiansdo. Hir Zuelen hänke vum Drock um Netz zu all Moment of.

Supported Devices

Balancer huet keng mobil App verfügbar op Android oder iOS. Wéi och ëmmer, d'Benotzer kënnen den Austausch op senger Web App mat engem Handy oder Desktop lafen.

Clientsdéngscht

D'Benotzer kënne mam Balancer Clientssupport chatten, an dëst ass eng Feature déi et vu ville "dezentraliséierte" Konkurrenten ënnerscheet.

Nieft der Live Chat Funktionalitéit op der Websäit sinn d'Benotzer och gratis eng E-Mail ze schécken [Email geschützt] , oder kontaktéiert iwwer LinkedIn oder Twitter.

Ënnerstëtzte Kryptowärungen

Balancer ënnerstëtzt keng Tokens déi net dem ERC-20 Standard passen, och wa se op bestëmmte Poole benotzt ginn.

D'Plattform kontrolléiert och net d'Tokens, déi an de Balancer-Pools ofgehale ginn; si Smart Kontrakter. Fir sécherzestellen datt Tokens mat bekannte Mängel net a Poole benotzt ginn, sinn déi konfiguréierbar Rechterpools oder CPRs op der Plaz gesat.

Balancer's gebierteg Token ass och op e puer etabléierte Krypto-Austausch an Handelsplattforme fir sécher Transaktiounen opgelëscht. Dës Plattformen enthalen Coinbase, Binance, Kraken, Crypto.com a Bithumb.

Sécherheet

De Balancer Protokoll huet keng Admin Schlësselen oder Backdoors, sou datt et e komplett vertrauenslos ass, wou d'Benotzer d'Balancer Pools net upgrade kënnen. Drënner sinn e puer Balancer Sécherheetsmechanismen:

• Balancer ass voll iwwerpréift: Balancer Audits mat Trail of Bits, Certora, an OpenZeppelin. Et gëtt reegelméisseg méi Auditen ënnerholl fir sécherzestellen datt et Sécherheets- an Dex Standards entsprécht.
• Bug Bounty Programm: Bannent der V2 Verëffentlechung vu senge Kärkontrakter leeft Balancer e lafende Bug Bounty Programm. De Betrag vun der bezuelter Belounung hänkt vun der Gravitéit vum Käfer of. Bug Bounties gëllen op d'Balancer Smart Kontrakter déi verantwortlech sinn fir Protokollfongen um Mainnet vun Ethereum ze sécheren.

Wéi mir erwähnt hunn, ass Balancer permissionslos, sou datt et ëmmer d'Chance ass datt falsch oder béiswëlleg Tokens um Kontraktniveau agefouert ginn. Hei ass wat dem Balancer seng Äntwert op all dëst ass:

• Balancer hält de Protokoll op eng kontinuéierlech Basis ze evaluéieren an ze auditéieren.
• Et huet Transfergebühr Tokens op d'UI Blacklist bäigefüügt.
• Balancer huet och zousätzlech Dokumentatioun bäigefüügt iwwer d'Gefore verbonne mat wéi d'Pools funktionnéieren a wéi Tokens déi d'Leit béiswëlleg konstruéiere kënnen Fongen aus engem Pool verrënnen.

D'Balancer d'Pool Hack

Am Januar 2021, en Thema erlaabt en Ugräifer fir Cash aus zwee Poolen ze klauen mat Tokens mat vill Transfertkäschten. Dëst Thema ass geschitt trotz dem Balancer senger häufiger Vorsicht iwwer onerwaart Konsequenzen ronderëm ERC-20 mat Transfertkäschten a senger Diskord, Dokumenter an aner Kanäl.

D'Balancer Plattform ass fir ERC-20-kompatibel Tokens gebaut. Wann dës Tokens ongewéinlech an onerwaart handelen, ginn et ëmmer negativ Konsequenzen. Am Ofschloss vun dësem Event huet Balancer Liquiditéitsanbieter rembourséiert déi Fongen verluer hunn.

Konklusioun

Balancer ass e praktesche Protokoll fir Krypto-Investisseuren, déi digital Verméigen zu optimale Präisser austausche wëllen oder Idle Portfolioen hunn, déi se gäre profitéieren.

Privat Liquiditéitspools op der Plattform si Standout Features déi Portfoliomanager a grouss-Skala Investisseuren nëtzlech fannen. Multi-Token Pools bidden Zougang zu engem zolitte Index vu Kryptoen, déi automatesch rebalancéiere kënnen.