Wéi eng Fäegkeeten solle Finanzstudente sichen an der Schoul ze kréien?

Wat sinn déi spannend Beräicher an de Finanzen? Wéi eng Karriärweeër solle Studenten berücksichtegen? Wéi beaflossen déi aktuell wirtschaftlech Konditiounen dës Karriärweeër? Op wéi eng Fäegkeeten a Coursen solle Studenten konzentréieren?

All Joer fréi am Hierscht, mir an der Columbia Business School, lafen e Fakultéit gefouert Panel wou mir zesummekommen fir iwwer d'Trends an d'Fäegkeeten ze schwätzen, iwwer déi mir héieren, besonnesch a Finanzen, Banken an Investitiounsbezunnen Aarbechtsplazen. D'Publikum ass haaptsächlech MBA Studenten a Studenten déi e Master an der fundamentaler Analyse oder Finanztechnik kréien.

Fakultéit ginn normalerweis gefrot op déi folgend fënnef Froen ze beréieren:

Wat ass am meeschte spannend iwwer dat wat an Ärem bestëmmte Beräich / Industrie / Secteur vum Fokus elo geschitt (spéider als "Gebitt" paraphraséiert)?

Wéi eng Karriärméiglechkeeten / Weeër encouragéiert Dir Studenten an dësem Raum ze berücksichtegen ("Weeër" spéider)?

Wat ass Är Perspektiv op wéi déi aktuell wirtschaftlech Konditiounen de Raum beaflossen an d'Astellungsméiglechkeeten ("wirtschaftlech Konditiounen")?

Wat sollen d'Schüler elo an der Schoul maachen fir sech am beschten op eng Carrière an dësem Raum ("Fäegkeeten") virzebereeden?

Wéi eng Coursen an aner Curriculaire / Co-Curricular Méiglechkeeten encouragéieren Dir Studenten ze berücksichtegen ("Coursen")?

Dëst Joer hunn ech geduecht, ech géif eppes anescht maachen. Ech stellen dës Froen un véier vu menge Frënn op der Strooss mat verschiddene funktionnellen Titelen an Hannergrënn (ex-Chef vun Analyse fir eng vun de Bulge-Bracket Banken, Head of Client Services bei enger vun de gréisste Banken vun Europa, Top Consultant, an de Chef vun der Fuerschung vun engem ganz grousse passive Verméigenmanager).

Hei sinn hir Gedanken iwwer dës Froen. Ech addéieren meng eegen Take méi spéit am Stéck.

Ex-Chef vun Analyse fir eng vun bulge Klammer Banken

Beräich

Ech géif mäi Gebitt als Fuerschung definéieren - souwuel Buyside a Sell Säit. Fir mech ass den interessantsten Trend d'Erhéijung vun de quantitative Tools an net-quantitative Beräicher wéi fundamental Fuerschung. Dëst enthält Datenanalyse vun onstrukturéierten Datesets, besser Verhalensinstrumenter ronderëm d'Prognosen an allgemeng Notzung vun alternativen Daten.

Weeër

Kodéierung a statistesch Fäegkeeten entwéckelen fir traditionell Fuerschungsfäegkeeten ze vergréisseren.

Wirtschaftlech Konditiounen

Déi rezent Maartvolatilitéit weist datt d'Fäegkeet Alpha an entwéckelte Mäert ze generéieren bal net existéiert. Déi meescht erfollegräich Verméigenmanager si wierklech just Beta-Miner. Asset Besëtzer wäerten manner gewëllt sinn fir dës Zort vun Investitioun an Zukunft ze bezuelen.

Déi erfollegräich Investisseuren vun der Zukunft kombinéieren alternativ Datenanalyse mat Risiko-/Belounungskader, déi uerdentlech Risiko ugepasste Rendementer ubidden.

Fäegkeeten a Coursen

Eng Äntwert op béid Froen. Kodéierung, Datenanalyse a probabilistesch Fäegkeeten si Beräicher fir Studenten ze studéieren an der Virbereedung fir zukünfteg Karriären.

Chef vum Client Services bei enger vun de gréisste Banken vun Europa

Beräich

Hei zerrass tëscht Pullfaktoren wéi dem globalen Makro Kuliss / geopoliteschen Themen a Push Faktore wéi Geschäftsniveau Initiativen ronderëm Nohaltegkeet an Digital Transformation

D'Inflatioun an d'Versuergungssäit Themen presentéieren reell Themen a maachen d'Post Pandemie a Post méi niddereg fir méi laang / QE (quantitativ Erliichterung) / stimuléierend Aktiounen vill méi schwéier ze entspanen.

Mir wäerten extrem Dislokatiounen tëscht Verméigensklassen a souguer bannent eenzele Verméigensterm Strukturen a Rendementkurven gesinn wéi d'Währungspolitik probéiert e Problem unzegoen deen et net wierklech ka adresséieren.

Weeër

Als Industrie wäerte mir ganz fokusséiert sinn op all Aspekter vun eisem Geschäft a wéi mir aktuell an zukünfteg Technologien benotze kënnen fir eis Front-to-Back Geschäftsprozesser ze verbesseren an d'Operatiounskäschten ze reduzéieren. D'Donnéeë wäerte weiderhin e méi groussen Deel an all Aspekter vun eisem Geschäft spillen a mir fänken u méi héije Wäert un alles ze ginn, wat mir kënnen erfaassen oder kreéieren, wat besser Signaler ubitt wéi d'Clientenfuerderung oder logistesche Flaschenhals. Als solch wäerte mir weider no Kandidaten sichen mat quantitativen a computationalen Fäegkeeten - denkt un eis sou vill wéi Technologiefirmen wéi Finanzdéngschtfirmen.

Wirtschaftlech Konditiounen

Aktuell Ëmfeld wäert en Impakt op d'Astellen hunn - op allen Niveauen - mir gesinn e markéierte Verlängerung op de primäre Kapitalmäert an dëst wäert all Deeler vum Geschäft beaflossen - souwuel ëffentlech wéi privat. Wéi och ëmmer, loosst dat Iech net ofsetzen - et gëtt keng richteg Zäit fir dëst Geschäft matzemaachen an et ass inherent zyklesch.

Egal wat den aktuellen Ausbléck ass, sinn d'Gebidder vum Geschäft, déi weider wäerte wuessen an Talent brauchen, sinn ESG / Nohalteg Finanzen / Kuelestoff an all Saachen am Zesummenhang mat deem - (Konformitéit / Fräiwëlleg / Reduktioun / Entfernung / Offsets)

Privat Mäert wäerte weider wuessen a erfuerderen Fäegkeeten an der Comptabilitéit / Strukturéierung a Finanzanalyse

Kompetenzen

Wann Dir Zweifel hutt wéi Dir Iech selwer equipéiert - wat och ëmmer Äre Major - huelt e Cours am Python, léiert wéi Dir Daten iwwer Tableau organiséiert a presentéiert asw.

Liest eng Qualitéitszäitschrëft wéi The Economist.

Coursen

Gesinn virdrun Kommentaren re Python. Géif och Participatioun un all Campus baséiert Finanzgesellschaften encouragéieren. Léiert iwwer d'politesch Wirtschaft an haalt en Aa op d'global Makrowirtschaft

Top Beroder

Beräich

Wann Dir dëst aus der Berodung anstatt aus der Bankeperspektiv kënnt, ass ESG all Roserei. Ech denken, datt d'Schlëssel Saach net nëmmen ass datt dëst eng super Geschäftsméiglechkeet ass, mee bedeelegt ze sinn fir dëst e Succès ze maachen ass eise Leit en Zweck. Net datt e wesentleche Bestanddeel vum Finanzberichterstellungs-Ökosystem net wichteg ass, ech mengen et ass just vill méi abstrakt fir eis Leit wéi ESG.

Wirtschaftlech Konditiounen

D'wirtschaftlech Wolleke sinn kloer däischter a mir gesinn et sécher am Transaktiounsraum. Am Berodungsberäich bäidréit dëst nëmmen den Appell vun der ESG, well et net zyklesch ass. Als Ofgesi kann d'akademesch Gemeinschaft wierklech jidderengem hëllefen e bëssen iwwer d'Inflatioun ze berouegen. Denkt drun datt den deemolegen enorme Golf Oil LBO geschitt ass wann de Risikofräien Taux gutt an d'duebel Zifferen war.

Fäegkeeten a Coursen

Wat d'Berodung ugeet, kréien ech dat ëmmer. Fir e vertrauenswürdege Beroder ze sinn, musst Dir e Basisniveau vu Wëssen iwwer vill Saachen hunn. Dëst bedeit Dir musst liesen. Dëst erlaabt Iech d'Punkten op der Flucht a Reunioune mat Clienten, Perspektiven an aner Foren ze verbannen. Jidderee kann d'Saache kucken. Wat kritesch ass, ass datt wann eppes opgeworf gëtt, Dir eppes substantielles ze soen hutt.

Hei ass mäi Beispill. Ech sinn an eng Versammlung iwwer en Deal gaang. Wéinst der Confidentialitéit gouf keng Informatioun am Viraus geliwwert. Et huet sech erausgestallt datt et dee gréissten Deal an engem osteuropäesche Land jee wier. Ech wousst genuch iwwer dat Land, awer et ass e klengt Land an net an der Eurozon. Also, dësen Deal kéint d'finanziell Sanitär am Land afréieren wa se probéiert et an der lokaler Währung auszeféieren. Dëst huet vill méi Kredibilitéit gebaut wéi ze soen, et wier Erausfuerderung en Deal an Osteuropa ze maachen oder eng aner vague Ausso wéi dat. Wat d'Coursen ugeet, de richtege Gläichgewiicht tëscht Äert Wëssen an Ärer Spezialitéit ze verdéiwen an Är Wëssensbasis ze verbreeden.

Chef vun der Fuerschung vun engem ganz grousse passive Verméigenmanager

Beräicher a Kompetenzen

Op spannende Beräicher géif ech soen Wahlwahl / Fortschrëtter am Proxy Voting, an um analyteschen Enn géif ech soen natierlech Sproochveraarbechtung (NLP).

Am Schoulausbildung fillt et bal wéi eng Mëschung aus Gesetz an Datewëssenschaft mat engem Schwéierpunkt op NLP. Besonnesch eng Fäegkeet fir Multi-Language NLP ze maachen. Ech kann definitiv soen datt den Text aus China ganz anescht ass ... souwuel wéinst sproochlechen Differenzen an Differenzen an der Press an der Offenbarung Ëmfeld.

Meng huelen

Ech hunn déi meescht Zäit mat CFOs (Cheffinanziell Offizéier) geschwat, Top Analysten interesséiert fir Fundamental Aarbecht a Leit interesséiert fir ESG. Hei ass wat se vun eis an eise Schüler wëllen:

CFOen

D'Kapazitéit fir op Detailer ze zoomen an auszezoomen fir ze verstoen ob d'Thema dat diskutéiert gëtt materiell fir d'Geschäft ass a wéi et déi strategesch Richtung féiert oder schwächt an där d'Firma riicht.

Si si konsequent frustréiert mat Datewëssenschaftler. Déi meescht vun hinne verstinn de geschäftleche Kontext net a si selten fäeg d'Fro "also wat" oder "wat nächst" ze stellen. Vill Datewëssenschaftler sinn net fäeg de Sprong vun der "akademescher" Aarbecht ze maachen fir ze schaffen, déi d'Firma hëlleft besser Entscheedungen ze treffen. Een CFO sot mir, "Datewëssenschaftler, déi ech gesinn hunn, schéngen ze soen,"Oh, et gëtt e Mikrokosmos vun engem akademeschen Ëmfeld. Ech ka weider akademesch Froen stellen, déi fir mech interessant sinn. Wéi ass et monetiséierbar? Dat ass wat ech wëll wëssen."

Grondelementer

Déi meescht "Fuerschung", déi gemaach gëtt, ass entweder héich commoditiséiert oder naiv extrapoléiert déi rezent Vergaangenheet, bäidroe fir de Momentum zréckzekommen, dee mir an de Mäert gesinn. Mat commoditized, ech mengen eppes wat net op CAPIQ a Bloomberg Terminals an enger liicht verdaubarer Form ass, gëtt als onwichteg ugesinn. D'Leit gi selten trainéiert fir an déi primär Dokumenter ze goen fir nozedenken ob a wéi d'Geschäft finanziell nohalteg ass. Déi déif Analyse déi an engem PE (Private Equity) Aart Kader gemaach gëtt, wou mir froe wien de Produkt kaaft, firwat, kënne mir de Produkt un de Client liwweren, wat ass d'Talent verfügbar fir de Produkt dem Client ze liwweren, wéi Käschten behuelen, wat mat der Kapitalstruktur ze maachen, wéi gëtt d'Gestioun bezuelt a wéi passen dës Stécker zesummen ass selten méi fir ëffentlech gehandelte Firmen ze gesinn.

ESG

D'ESG Welt ass iwwerbevëlkert vu Leit mat Hannergrënn an der Entwécklungswirtschaft, Net-Gewënn an ONGen. Et gëtt e kräischende Bedierfnes fir Studenten a Fachleit déi qualifizéiert sinn am Comptabilitéit, Finanzberichterstattung, e Basissënn fir Economie, Finanzen a Gesetz a wéi dës Fäegkeeten mat den Entwécklungsleit interagéieren fir wirtschaftlech sënnvoll Auswierkungen ze hunn, souwuel op d'Geschäft an d'Gesellschaft am Allgemengen. .

Är Kommentarer, souwuel aus der Perspektiv vu Finanzstudenten a Senioren déi interesséiert sinn fir dës Studenten ze astellen.