Wéi ech de Verdacht hunn datt vill limitéiert Belaaschtung u kleng- a mëttelkapital Aktien hunn, hu mir eise spezielle Bericht aktualiséiert, Kleng Firmen, Grouss Potenzial.
Mid-Cap Value Aktien sinn attraktiv
Kovitz
Mir bidden och eng Erënnerung un d'Methodologie déi mir fir all eis Wäert-baséiert Equity Strategien benotzen. Ech mengen Dir fannt de Bericht als wäertvoll Liesung.
A fir déi, déi spezifesch Mid-Cap Nimm sichen, mengen ech sinn haut attraktiv geprägt ...
SPIN-OFFS E RICH POND A WEI FISCHEN
Spin-Offs falen dacks an de Méint nodeems se vun hiren Elteren getrennt sinn, well d'Leit entweder iwwerrascht sinn iwwer den neien Numm an hire Konten oder léiwer zousätzlech Due Diligence vermeiden fir weider Besëtz z'ënnerstëtzen, wärend déi meescht feelen vill oder all institutionell Nofolger.
Awer esou Behandlung huet historesch eng Geleeënheet geschaf fir kresend Investisseuren, déi d'Weess aus dem Chaff trennen kënnen. Ech mengen Drogenofhängeger viatris
Op den éischte Bléck schéngen déi zwou Firmen onopreegend ze sinn, bitt wéineg am Wee vum Top-Line Wuesstum a si mat Scholden gesadelt. Wéi och ëmmer, ech denken, datt e bedeitende Gesamtretourpotenzial existéiert fir déi, déi mäi laangfristeg Zäithorizont deelen, well bedeitend Cash Generatioun d'Scholdenniveauen reduzéiert, den Eenziffer P/E Verhältnis kann ausdehnen a sënnvoll Dividenden ausbezuelt ginn.
VIATRIS - A PFIZER OFFSPRING / MYLAN KOMBINATIOUN
Viatris ass e Spin-Off vun Pfizer senger
Den Duo riicht net op de Lorbeer vu fréiere Erfolleger, well d'Gestioun eng Pipeline vun neie Produktlancéiere verfolgt fir d'Erosioun vum Basisgeschäft ze kompenséieren. Vun 2024 un - wat d'Firma als Phas II vum Viatris sengem Fortschrëtt als eegestänneg Entitéit ugesinn - Gestiounsprojet EBITDA Wuesstum am Beräich vu 4% bis 5% pro Joer an EPS Wuesstum an der Mëtt vun Teenager.
Eng duerchschnëttlech Reife fir seng Scholden, déi 10 Joer ukommen, gëtt dem Viatris Zäit fir seng Strategie auszeféieren, mat der längster Reife bis 2050, an dem gewiichtten Duerchschnëttscoupon vun 3.41% manner wéi déi aktuell 10-Joer Treasury Yield.
Wéi och ëmmer, d'Gestioun huet d'Scholdlaascht ofgeschnidden, $ 4.2 Milliarde zënter dem Ufank vun 2021 bezuelt, an d'Firma ass um Wee fir op d'mannst $ 6.5 Milliarde bis Enn 2023 zréckzebezuelen.
Wat méi ass, VTRS handelt fir just 4 Mol den nächsten 12-Méint geschätzte Akommes a bréngt méi wéi 4%.
ORGANON – MERCK SPIN-OFF
Eng ähnlech Geleeënheet existéiert an Organon, e Spin-Off vu Merck, deen legacy Women's Health Produkter (inklusiv Nuvaring an Nexplanon), Biosimilars an aner etabléiert Marken hält (besonnesch fir Kardiovaskulär an Atmungstherapien). Akommes am Women's Health Segment ass am Q23 3 2022% gewuess, ënnerstëtzt vum Rekordverkaaf vun Nexplanon, bäidroen zu $1.32 Akommes pro Aktie, wäit virun den $1.10 erwaart vun Wall Street Analysten.
D'Gestioun erwaart Einnahmen tëscht $ 6.1 Milliarde an $ 6.2 Milliarde fir all 2022 a setzt weider méi wéi $ 1 Milliard gratis Cashflow pro Joer vir. Sollt et säi fräie Cashflow Zil erreechen, schéngt den Dividend (den aktuelle Rendement ass 4.6%) gutt ënnerstëtzt, wärend et weider Fortschrëtter bei der Bezuelung vun der Schold erméiglecht.
Tatsächlech ass dem Organon seng duerchschnëttlech Scholdereifung 6.1 Joer mat engem duerchschnëttleche Coupon vu 4.2%, wärend wesentlech all Verpflichtungen net bis 2028 wéinst sinn. bedeitend geschitt virum Spin-Off.
Wärend den EPS Wuesstum fir déi nächst Joren Erausfuerderung wäert sinn, ass d'Aktie op manner wéi 8 Mol Forward Erwaardungen geprägt, wat et zu engem Schnäppchen a mengem Buch mécht.
Quell: https://www.forbes.com/sites/johnbuckingham/2022/11/11/two-high-yielding-mid-cap-spin-offs-on-sale-ogn-vtrs/