En neie Stiermaart ass op Wall Street ukomm nodeems de S&P 500 20% vu sengem nidderegen Oktober geklommen ass.
De Rally huet en Enn gemaach, wat zu de längste Bärenmaart zënter 1948 gouf, wéi d'Aktien ëm 25% gefall sinn.
Eng elastesch Wirtschaft an zolidd Firmenakommes kéinte weider Gewënn op der Bourse féieren.
De längste Bärenmaart zënter 1948 ass offiziell eriwwer nodeems de S&P 500 en Donneschdeg iwwer 4,292 zougemaach huet, wat e Rallye vun 20% representéiert vu sengem 12. Oktober ofgeschloss vun 3,577.
D'Schwell gouf erreecht op de Réck vu bessere wéi gefaart Firmenakommes, enger elastescher Wirtschaft an Aarbechtsmaart, an der Erwaardung datt d'Federal Reserve amgaang ass hiren aggressiven Zyklus vun Zënssätz z'erhiewen.
Et sinn déi dräi selwescht Faktoren, déi méi Upside am Börsemaart virukommen kéinte féieren, besonnesch wann d'Wall Street Analysten ufänken op d'Tatsaach ze erwächen datt d'Saache vläicht net sou schlecht sinn wéi e puer am Ufank vum Joer 2023 erwaart hunn. gouf op 2024 gedréckt an Schätzunge fir d'Resultater vun de Firmengewënn ginn eropgesat.
D'Erweiderung vun der Inflatioun hëlleft och d'Aussiichten, well e weidere Réckgang der Fed e bëssen Atemraum gëtt fir d'Zënssätz ze stoppen a potenziell Paus op senger Politikversammlung d'nächst Woch.
Laut dem Carson Group Chef Maartstrateg Ryan Detrick, wier et net aussergewéinlech fir Aktien hir Rallye weiderzeféieren nodeems se en neie Stiermaart cementéiert hunn.
Zënter 1950 huet den Detrick fonnt datt et 13 Mol goufen, wou Aktien 20% vun hirem 52-Wochen-Déift geklomm sinn, an 12 vun deenen Zäiten hunn zu méi héije Aktiepräisser 12 Méint méi spéit gefouert, wat zu engem Gewënnverhältnis vun 92% an engem duerchschnëttleche S&P 500 resultéiert. Gewënn vun 17.7%. Zousätzlech, an 10 vun deenen 13 Mol, waren d'Tiefen an Aktien am Réckspigel.
"Déi eenzeg Kéier huet et net geschafft? Zweemol während der Tech Bubble Implosioun an eemol während der Grousser Finanzkris. An anere Wierder, e puer vun de wierklech schlëmmsten Zäiten fir an Aktien ze investéieren, "sot Detrick virdrun dës Woch.
An et deet net schueden datt d'Volatilitéit op Wall Street zerstéiert gouf, mam Cboe Volatility Index, bekannt als de VIX, wesentlech telegraphéiert datt den Héichvolatilitéitsregime vun 2022 op e Low-Volatilitéitsregime iwwergaang ass méi am Aklang mam fréiere Bull. Mäert gesinn aus 2014-2018.
Schlussendlech si vill Investisseuren net positionéiert fir e Bull-Rally an Aktien, a fir sech op e weidere Rallye virzebereeden, misste se kuerz Positiounen entspanen an Aktien kafen, wat d'Präisser nach méi héich drécke kéinten.
Nom Ben Emons vun NewEdge Wealth, Bourse Kuerzpositiounen "sinn op nach méi dramateschen Niveauen wéi während der Grousser Finanzkris", während d'Quantitéit u Cash a Geldmaartfongen "geschwollen ass."
Et sinn déi zwee Faktoren, déi "dréchen Tinder" fir eng potenziell Schmelz duerstellen, déi den aktuellen Stéiermaartrallye verlängeren kënnen, laut Emons.
Liest den originelle Artikel iwwer Business Insider
Quell: https://finance.yahoo.com/news/bear-market-stocks-officially-ended-221316297.html