.
D'Amerikaner falen traditionell Kabel- a Satellit Fernsehdéngschter méi séier wéi jee zugonschte vun digitale Streaming Servicer. Video Streaming Servicer erlaben d'Benotzer Filmer an Fernseh ze kucken wann ëmmer a wou se wëllen. D'Kataloge vun de Streaming Ubidder wuessen stänneg mat villen Dausende fir ze wielen.
Déi global Video Streaming Maartgréisst gouf op $ 59.14 Milliarde am Joer 2021 geschätzt a gëtt erwaart mat engem zesummegesate jährleche Wuesstumsrate (CAGR) vun 21.3% vun 2022 bis 2030 auszebauen. Innovatiounen wéi Blockchain Technologie a kënschtlech Intelligenz (AI) gi benotzt fir d'Videoqualitéit verbesseren, wat erwaart gëtt d'Industrie ze wuessen. Ausserdeem ass déi séier Adoptioun vun Handyen wéinst der wuessender Popularitéit vu soziale Medienplattformen an aner digitale Medien fir Branding & Marketing erwaart de Maartwuesstem ze brennen.
Zousätzlech huet d'Coronavirus Pandemie de weltwäite Maartgréisst positiv beaflosst. Eleng am Joer 2021 ass de weltwäite Streamingmaart ëm 25% gewuess. Laut engem 2020 Bericht vun der Motion Picture Association ass d'Zuel vun den Online Video on Demand (VoD) Benotzer op ongeféier 1.1 Milliarde gesprongen an ass erwaart 2 Milliarde bis 2023 z'erreechen.
Laang fort sinn d'Zäite fir en iPod oder MP3 Player ze brauchen fir Musek ënnerwee ze lauschteren. Smartphones an den Opstig vun digitaler Musek Streaming hunn d'Nolauschteren vun Äre Liiblingslidder méi einfach gemaach wéi jee. Déi gréisste Musek Streaming Servicer, Spotify an Apple Music, hunn all iwwer 50 Millioune Lidder zur Verfügung fir Abonnenten, déi e klenge monatlecht Betrag bezuelen. Vill vun dëse Plattformen erlaben d'Benotzer och Podcasts an Audiobooks ze lauschteren.
D'Musek Streaming Industrie, obwuel nëmmen op ongeféier d'Halschent vun deem vum Video Streaming geschätzt gëtt, hëlt Damp op, mat engem projizéierten CAGR vun 14.7% vun 2022 bis 2030. Maart, erlaabt Serviceprovider extrem héichqualitativ Audio Streaming ze bidden.
Insgesamt sinn Streaming Déngschtleeschter an de leschte Joeren séier gewuess a wäerte méiglecherweis vill méi séier wuessen wéi déi meescht aner Industrien. De Fortschrëtt vun Technologie a Smart Apparater huet d'Benotzer erlaabt méi digital an Audioinhalt ze konsuméieren wéi jee virdrun. Dëst, zesumme mat bezuelbare Präisser bitt eng Geleeënheet fir d'Kontroll vun traditionelle Fernseh- a Radiodéngschtleeschter ze huelen, wat zu engem helle Perspektiv fir Streamingdéngschtleeschter féiert.
Gradéieren Streaming Service Aktien Mat AAII's A + Aktiegraden
Wann Dir eng Firma analyséiert, ass et hëllefräich en objektive Kader ze hunn deen Iech erlaabt Firmen op déiselwecht Manéier ze vergläichen. Dëst ass ee Grond firwat AAII d'A+ Stock Grades erstallt huet, déi Firmen iwwer fënnef Faktoren evaluéieren, déi gewise goufen fir Maartschloën Aktien op laang Siicht z'identifizéieren: Wäert, Wuesstem, Dynamik, Akommes Devis Versiounen (an Iwwerraschungen) a Qualitéit.
Mat den A+ Stock Grades resüméiert déi folgend Tabell d'Attraktivitéit vun dräi Streaming Service Aktien - Disney, Netflix a Spotify - baséiert op hire Fundamenter.
AAII's A + Aktiegrad Resumé fir Dräi Streaming Service Aktien
Amerikanesch Associatioun vun eenzel Investisseuren
Wat d'A + Stock Grades verroden
Walt Disney
Eng méi héich Qualitéit Aktie besëtzt Eegeschafte verbonne mat Upside Potenzial a reduzéierten Downside Risiko. Backtesting vun der Qualitéitsgrad weist datt Aktien mat méi héije Qualitéiten am Duerchschnëtt d'Aktie mat méi nidderegen Grad iwwer d'Period vun 1998 bis 2019 iwwerschratt hunn.
Disney huet e Qualitéitsgrad vu B mat engem Score vun 64. D'A+ Qualitéitsgrad ass de Prozentsazrang vum Duerchschnëtt vun de Prozentsazrange vum Rendement op Verméigen (ROA), Rendement op investéiert Kapital (ROIC), Brutto Gewënn un Verméigen, zréckkaaft nozeginn, Ännerung am Ganzen Verbëndlechkeete ze Verméigen, accruals zu Verméigen, Z duebel Prime Insolvenz Risiko (Z) Score an F-Score. De Score ass variabel, dat heescht et kann all aacht Moossname berücksichtegen oder, wann eng vun den aacht Moossnamen net valabel sinn, déi gëlteg verbleiwen Moossnamen. Fir e Qualitéitsscore ze kréien, mussen awer Aktien eng valabel (net-null) Moossnam an entspriechend Ranking fir op d'mannst véier vun den aacht Qualitéitsmoossnamen hunn.
D'Firma rangéiert staark a punkto Ännerung vun de Gesamtverbëndlechkeete fir Verméigen a F-Score. Disney huet eng Ännerung vun de Gesamtverbëndlechkeete fir Verméigen vun -1.4% an e F-Score vun 7. D'Industrieduerchschnëttsännerung vun de Gesamtverbëndlechkeete fir d'Verméigen ass 2.2%, wesentlech méi schlecht wéi Disney's. De F-Score ass eng Zuel tëscht Null an néng, déi d'Stäerkt vun der finanzieller Positioun vun enger Firma bewäert. Et berücksichtegt d'Rentabilitéit, d'Leverage, d'Liquiditéit an d'Operatiounseffizienz vun enger Firma. Wéi och ëmmer, Disney rangéiert schlecht wat säi Bruttoakommes u Verméigen ugeet, am 29.
Disney huet e Momentum Grade vun D, baséiert op sengem Momentum Score vun 32. Dëst bedeit datt et schlecht rangéiert wat seng gewiicht relativ Kraaft iwwer déi lescht véier Véierel ugeet. Dëse Score ass ofgeleet vun enger iwwerduerchschnëttlecher relativer Präisstäerkt vun 0.6% am zweet-rezentste Véierel an -2.5% am véiert-rezentste Véierel, kompenséiert duerch ënnerduerchschnëttlech relative Präisstäerkten vun -22.2% an - 14.7% virun engem an dräi Véierel, respektiv. D'Scores sinn 28, 65, 22 an 71 sequenziell vum leschte Véierel. Déi gewiicht véier Véierel relative Präisstäerkt ass -12.2%, wat iwwersetzt zu engem Score vun 32. De gewiichtte Véier-Véierel relative Stäerktrang ass de relative Präisännerung fir jidderee vun de leschte véier Véierel, mat der leschter Véierelpräissännerung uginn. e Gewiicht vun 40% a jidderee vun den dräi virdrun Véierel gëtt e Gewiicht vun 20%.
D'Firma huet e Value Grade vu F, baséiert op hirem Value Score vun 82, wat als ultra deier ugesi gëtt. Dëst ass ofgeleet vun engem ganz héije Präis-Akommes (P/E) Verhältnis vu 72.6 an engem Präis-zu-gratis Cashflow (P/FCF) Verhältnis vun 126.7, deen am 94. Disney huet e Wuesstumsgrad vun D baséiert op engem staarke Véierel Joer-iwwer-Joer Operatiouns Cashflow Wuesstum vun 27.2%, kompenséiert duerch e schlechte fënnef Joer Akommes pro Aktie (EPS) Wuesstumsrate vun -28%.
Netflix
Akommesschätzungsversioune bidden eng Indikatioun wéi Analysten déi kuerzfristeg Perspektive vun enger Firma kucken. Netflix huet en Akommes Schätzung Revisions Grad vu B, wat als positiv ugesi gëtt. De Grad baséiert op der statistescher Bedeitung vu senge leschten zwee Véierel Akommes Iwwerraschungen an der Prozentsaz Ännerung vu senger Konsensschätzung fir dat aktuellt Steierjoer iwwer de leschte Mount an de leschten dräi Méint.
Netflix huet eng positiv Akommesiwwerraschung fir den éischte Véierel 2022 vun 22% gemellt, an am Véierel virdrun huet eng positiv Akommesiwwerraschung vu 62% gemellt. Am leschte Mount ass d'Konsens Akommesschätzung fir den zweete Véierel vun 2022 vun $3.007 op $2.966 pro Aktie erofgaang wéinst 12 Upward an 18 Downward Versiounen. Iwwer déi lescht dräi Méint ass d'Konsens Akommesschätzung fir d'ganzt Joer 2022 0.1% eropgaang vun $10.890 op $10.901 pro Aktie, baséiert op 17 Upward an 18 Downward Versiounen.
D'Firma huet e Wäertgrad vu C, baséiert op hirem Wäert Score vun 59, wat als Duerchschnëtt ugesi gëtt.
Dem Netflix säi Wäert Score Ranking baséiert op e puer traditionelle Bewäertungsmetriken. D'Firma huet e Score vun 44 fir d'Aktionärentwécklung, 37 fir d'Verhältnis vum Betribswäert zum Akommes virum Zënsen, Steieren, Ofschätzung an Amortiséierung (Ebitda) an 54 fir de Präis-Akommes Verhältnis (erënnert, wat méi niddereg de Score dest besser ass fir de Wäert). ). D'Firma huet eng Aktionär Rendement vun -0.2%, eng EV / Ebitda Verhältnis vun 8.5 an engem 17.9 Präis-Akommes Verhältnis. E méi nidderege Präis-Akommes-Verhältnis gëtt als bessere Wäert ugesinn, an dem Netflix säi Präis-Akommes-Verhältnis ass ënner dem Sektormedian vun 21.1. De Präis-ze-Verkaf Verhältnis an Präis-ze-Buch-Wäert Verhältnis sinn déi eenzeg Bewäertungsmetriken fir d'Firma déi méi schlëmm sinn wéi den Industriemedian.
De Wäertgrad ass de Prozentsazrang vum Duerchschnëtt vun de Prozentsazrange vun de Bewäertungsmetriken uewe genannt zesumme mam Präis-zu-gratis Cashflow Verhältnis.
Netflix huet e Qualitéitsgrad vun A, baséiert op sengem Qualitéitsscore vun 83, wat als ganz staark ugesi gëtt. Dëst baséiert op engem héije Rendement op investéiert Kapital vun 95.4% an engem héije Rendement op Verméigen Score vun 87. De Rendement op Verméigen weist wéi rentabel eng Firma ass par rapport zu hirem Gesamtverméigen. Wat méi héich de Rendement op Verméigen ass, wat méi effizient a produktiv eng Firma ass fir säi Bilan ze managen fir Profitter ze generéieren. Déi eenzeg Qualitéitsmetrik fir d'Firma déi méi schlecht ass wéi den Industriemedian ass Accruals fir Verméigen mat engem Score vu 6.
Spotify Technology SA (SPOT) ass eng lëtzebuergesch Firma déi digital Musek Streaming Servicer ubitt. D'Firma erméiglecht de Benotzer nei Verëffentlechungen ze entdecken, déi déi lescht Singelen an Alben enthält; Playlists, déi fäerdeg Playlists enthalen, zesummegesat vu Museksfans an Experten a Millioune vu Lidder, fir datt d'Benotzer hir Favoritten spille kënnen, nei Tracks entdecken an eng personaliséiert Sammlung bauen. D'Benotzer kënnen entweder Spotify Free auswielen, wat nëmmen Shuffle Play enthält, oder Spotify Premium, déi eng Rei Features enthält, sou wéi Shuffle Play, keng Annoncen, onlimitéiert Skips, offline Nolauschteren, Fäegkeet fir all Streck ze spillen an héichqualitativ Audio. D'Firma bedreift duerch eng Zuel vu Filialen, dorënner Spotify Ltd., an ass an iwwer 20 Länner präsent.
Spotify huet e Qualitéitsgrad vu B mat engem Score vun 69. D'Firma rangéiert staark wat hir Bruttoakommes un Verméigen an F-Score ugeet. Spotify huet e Bruttoakommes fir Verméigen vun 38.6% an e F-Score vun 8. D'Industrie Duerchschnëtts Bruttoakommes op Verméigen ass 26.9%, wesentlech méi schlecht wéi dat vun Spotify. Dem Spotify säi F-Score ass am 95. Prozentsaz vun alle Aktien, mat dem Secteurmedian 3. Allerdéngs rangéiert Spotify schlecht wat säi Rendement op investéiert Kapital ugeet, am 28. Prozenttil.
Spotify huet eng positiv Akommesiwwerraschung fir den éischte Véierel 2022 vun 187.9% gemellt, an am virege Véierel huet eng positiv Akommesiwwerraschung vu 50.6% gemellt. Am leschte Mount ass d'Konsensschätzung fir den zweete Véierel vun 2022 vu positiven Akommes vun $ 0.015 op e Verloscht vun $ .601 pro Aktie erofgaang wéinst enger Upward an 19 Downward Versiounen. An de leschten dräi Méint ass d'Konsens Akommesschätzung fir d'ganzt Joer 2022 18.5% erofgaang vun engem Verloscht vun $ 0.542 op e Verloscht vun $ 0.642 pro Aktie baséiert op véier erop an 12 erofgaang Versiounen.
D'Firma huet e Value Grade vu F, baséiert op hirem Value Score vun 92, wat als ultra deier ugesi gëtt. Dëst ass ofgeleet vun engem ganz héije Präis-Akommes Verhältnis vun 278.4 an engem Entreprise-Wäert-zu-EBITDA Verhältnis vun 128, déi am 97. Prozentsaz rangéiert. Spotify huet e Wuesstumsgrad vu B baséiert op engem Score vun 75. D'Firma huet e staarke fënnef-Joer Operatioun Cash Flow Wuesstum vun 29% a Véierel Joer-iwwer-Joer Akommes pro Aktie Wuesstum vun 454.3%. Dëst gëtt kompenséiert vun engem schlechte Véierel Joer-iwwer-Joer Operatiouns Cashflow Wuesstumsrate vun -43.1%.
____
D'Lager, déi d'Critèrë vun der Approche entspriechen, representéieren net eng "recommandéiert" oder "Kaaf" Lëscht. Et ass wichteg eng Richtegkeet ze maachen.
Wann Dir e Rand wärend dëser Maartvolatilitéit wëllt, en AAII Member ginn.
Quell: https://www.forbes.com/sites/investor/2022/05/18/nextflix-disney-spotify-step-into-the-future-with-these-three-streaming-service-stocks/