Mir hunn d'lescht Woch eppes vun engem Rallye op de Mäert gesinn, awer war et just de berühmten "dout Kaz" Boun? E Bléck op d'Charts kéint dat virschloen. Zënter Ufank Abrëll hu mir zwee kuerz Rallyen an engem soss bearish Trend gesinn - awer den zweete Rallye war méi kuerz wéi déi éischt, mat engem méi nidderegen Héichpunkt. Maartbeobachter fänken un ze froen ob d'Kaz fäerdeg ass ze sprangen.
Also, wéi kënnen Investisseuren dëst feindlecht Ëmfeld erausfueren?
Den Goldman Sachs Analyst Kash Rangan mengt datt Software Aktien, mat aktuell depriméierte Präisser an héije Upside Potenzialer e Schutzmoossname fir Investisseuren ubidden, déi eng defensiv Haltung géint de gréissere Maartofschloss sichen.
"Während d'Software spéit Zyklus ass an d'Investisseuren zurecht oppassen op relativ onverännert FY Prognosen, gi mir zréck op eis intrinsesch Analyse als Réckstopp fir d'Divergenz tëscht de staarke Geschäftsmodeller vun dëse Firmen an déi aktuell Bewäertungen. Mir behalen eis Meenung datt profitabel Wuesstumssoftware als defensiv Verméigensklass während usprochsvollen wirtschaftleche Bedéngungen dénge kann, "erkläert Rangan.
Rangan verfollegt seng Diskussioun iwwer 'defensiv' Software Aktien mat zwee sou Choixen. Wéi bemierkt, hunn dës Aktien ofgeschloen Aktiepräisser awer nach ëmmer vill Upside Potential - am Rangan senger Vue, besser wéi 50% fir d'nächst Joer. Sinn aner Analysten mat Rangan averstanen? Loosst eis méi no kucken.
GitLab (GTLB)
Déi éischt vun dësen 'Goldman Software Picks' ass GitLab, en Innovator an der DevOps Plattform Entwécklung. D'Firma bitt Geschäftsclienten eng Open Source Plattform fir devops Aarbecht, eng déi versprécht d'Geschwindegkeet an d'Effizienz ze erhéijen an och de Gesamtrendement vum Endprodukt ze maximéieren. Dem GitLab säin innovativen Asiicht war et fir Benotzer a Kollaborateuren z'erméiglechen, fir d'Planung, d'Gebai an d'Deployment vun der Plattform duerch den Open-Source Modell bäizedroen. GitLab bitt dës Basisplattform gratis u Clienten, déi sech och kënnen abonnéieren fir Zougang zu propriétaire Upgrades an Add-ons.
An den 8 Joer datt GitLab fir Geschäfter op war, huet d'Firma säi Produkt op e breet Publikum erweidert gesinn. D'Firma huet iwwer 30 Millioune registréiert Benotzer, representéiert méi wéi 100,000 Firmen an Organisatiounen. Vun dëser Basis sinn et méi wéi 2,000 Bäiträg zum Open-Source Code.
D'Firma ass am Oktober d'lescht Joer ëffentlech gaang an huet hiren éischten Dag den Handel op méi wéi $ 103 pro Aktie zougemaach. D'Aktie ass zënterhier gefall, an ass 48% erof vun där Ouverture. Den Undeelwäerter Réckgang ass komm, och wann d'Akommes vun der Firma konsequent Gewënn an all vun hiren éischten dräi ëffentleche Akommesberichter gewisen hunn.
An deene Berichter ass d'Toplinn vun $66.8 Milliounen op $87.4 Milliounen eropgaang. Déi lescht, fir Q1 vum Fiskal 2023, war erop 75% Joer iwwer Joer. Zur selwechter Zäit ass den Nettoverloscht vun der Firma moderéiert, vu 44 Cent pro Aktie virun engem Joer op 18 Cent am aktuelle Bericht.
Virun dësem Kuliss stellt de Goldman's Rangan en optimistesch Fall fir dës Open-Source Softwarefirma aus, a schreift: "Ee méi déif Bléck an eis Akommeswuesstem Viraussetzungen huelen, hu mir Vertrauen an d'Fäegkeet vun GTLB fir e staarken Top-Line Wuesstumsrate z'erhalen (vun iwwer 38%+ an den nächsten dräi Joer) a potenziell FCF Breakeven méi séier erreechen wéi ufanks erwaart (4Q24 vs Konsens Schätzunge vum 2Q25).
"Zousätzlech zu GTLB déi eng bescht-of-Breed Plattform an enger grousser an ënnerpenetréierter $40bn TAM ubitt, gesi mir de Kulminatioun vun de folgende Faktoren, déi de Wuesstum féieren: 1) e stännegen, erhiewte NER (> 130%) ënnerstëtzt vum Sëtz Expansioun a Clienten déi ofgeschaaft ginn Abonnementspläng 2) eng ëmmer méi Mëschung vun Ultimate als de bevorzugte Präisniveau ënner neie Clienten, an 3) e méi breet Top-of-Trichter wéi Firme sech bequem mat enger streamlineder DevOps Plattform kréien ", huet den Analyst derbäigesat.
Dës Haltung huet de Rangan gefouert fir GTLB Aktien vun Neutral op Kaaf opzebauen, a säi Präisziel vun $80 implizéiert en Upside Potenzial vun engem Joer vun ~51%. (Fir dem Rangan säi Track Record ze kucken, Klick hei)
Déi bullish Goldman Vue ass hei keen Auslänner, well de Strong Buy Konsens Bewäertung op dëser Aktie ass eestëmmeg an ënnerstëtzt vun net manner wéi 9 positiv Analysten Bewäertungen. D'Aktie verkeeft fir $ 53.14 a säin duerchschnëttleche Präisziel vun $ 68.88 weist datt et Plaz huet fir ~ 30% Wuesstum an den nächsten 12 Méint. (Gesinn GTLB Aktie Prognosen op TipRanks)
Atlassian Corporation (ENG)TEAM)
Déi zweet Goldman Software Wiel déi mir kucken ass Atlassian, eng Firma déi am B2B Räich schafft. Atlassian bitt Aarbechtsplaz Streamlining Software fir Enterprise Clienten; de bekanntste Produkt vun der Firma, Jira, léisst Manager an Aarbechter zesumme bäidroen fir Aarbechtsplazaufgaben z'entdecken, z'organiséieren an ze verfolgen. Atlassian bitt eng Rei vun anere Workplace Software Produkter fir eng Vielfalt vu Gebrauch an Teamwork an Zesummenaarbecht.
D'Qualitéit an d'Uwendbarkeet vun den Atlassian Produkter kënne gesi ginn duerch eng einfach Tracking vu sengen Einnahmen an de leschte Joren. D'Firma huet d'Toplinn konsequent gesinn wuessen, trotz - oder vläicht wéinst - der COVID Pandemie. Wann d'Blockéierungspolitik a Kraaft waren, huet d'Atlassian Software, déi gehollef d'Fernaarbecht ze erliichteren, nei Nofro fonnt - a seng erweidert Clientsbasis behalen.
A sengem jéngste Véierelbericht, fir den drëtten Trimester vum Fiskaljoer 2022, huet Atlassian $740.5 Milliounen op der Spëtzt Linn gewisen. Dëst war erop 30% Joer-iwwer-Joer, an e Firmerekord fir Véierel Recetten. Den Nettoverloscht vun der Firma am leschte Véierel, bei 47 Cent pro Aktie, war am Aklang mat den 48 Cent gemellt am Véierel virun engem Joer.
An de leschte Méint huet Atlassian geschafft fir seng Produkter, zesumme mat neien a bestehenden Clienten, op d'Cloud ze transferéieren, eng Beweegung déi et zu enger Abonnement Software Firma um SaaS Modell mécht. Atlassian dréckt d'Beweegung als Verbesserung vun der Zouverlässegkeet, Sécherheet, Privatsphär a Konformitéit fir seng Clientsbasis.
Dem Atlassian seng applicabel Produkter an opkomende Cloudgeschäft, no Rangan senger Vue, bidden e Wee no vir fir d'Firma - op engem Trail deen eréischt ufänkt.
"Mat ~ 226,000 Clienten an $ 2.6bn u Recetten haut, huet d'Firma nëmmen eng Fraktioun vun den 2.2mn Firmen mat 10+ Wëssensaarbechter an $ 29bn Maartméiglechkeet ausgenotzt (geschätzt bis $176 bis 2025 ze wuessen). D'Disponibilitéit vun enger gratis Offer vu senge Produkter ass e kompetitive Virdeel fir TEAM, deen e stännegen a staarke Client Adoptiounstrend mat bessere Verkafs- / Marketingeffizienz erlaabt, "erkläert Rangan.
Dëst ass eng aner Aktie déi en Upgrade vum Goldman Analyst kritt, deen et vun Neutral op Kaaf bumpst. Dem Rangan säin $300 Präisziel implizéiert en Upside vu 60% am nächste Joer. (Fir dem Rangan säi Track Record ze kucken, Klick hei)
Alles an allem huet dës Softwarefirma 17 rezent Analyst Bewäertungen opgeholl, dorënner 12 Buys a 5 Holds, wat et e Moderate Buy Konsens Bewäertung gëtt. D'Aktien duerchschnëttlech Präisziel vun $342.87 suggeréiert e Joer Upside vu ~83% vum aktuellen Aktiepräis vun $187.40. (Gesinn TEAM Aktie Prognosen op TipRanks)
Fir gutt Iddien ze fannen fir Aktien op attraktive Bewäertungen ze Handel, gitt op TipRanks ' Bescht Aktien ze kafen, e nei gestartent Tool dat all TipRanks 'Insight Insights verbënnt.
Verzichterklärung: D'Meenungen an dësem Artikel ausgedréckt sinn eleng déi vun den ausgewielten Analysten. Den Inhalt soll nëmme fir Informatiounszwecker benotzt ginn. Et ass ganz wichteg Är eege Analyse ze maachen ier Dir investéiert.
Source: https://finance.yahoo.com/news/goldman-sachs-picks-2-defensive-221850669.html