Maacht gutt andeems Dir gutt an 2022 investéiert

Wéi Dir iwwer Resolutiounen fir 2022 iwwerdenkt, hei ass eng déi Iech profitéiert wärend och d'Gesellschaft profitéiert - an Firmen investéieren déi wirtschaftleche Wuesstum féieren. Wuesstem kléngt wéi en abstrakt Zil, also loosst eis et konkret maachen andeems d'US Liewen am Joer 1900 mam Liewen haut vergläicht. Wann Dir am Joer 1900 gebuer sidd, hutt Dir bis zum reife Alter vu 47 gelieft; Dir hutt 58 Stonnen d'Woch geschafft (jo, ech weess, datt vill vun iech nach ëmmer maachen, awer déi duerchschnëttlech Aarbechtswoch ass 34.6 Stonnen); a fir déi 58 Stonnen hutt Dir $ 490 pro Joer gemaach an Dollar haut. Dee visceralsten Ënnerscheed tëscht deemols an elo ass awer datt nëmmen 1% vun de Stéit Indoor Sanitär haten. Also fir ze bueden, déi reschtlech 99% hu missen dobausse goen, Eemer aus enger Brunn fëllen, se erëm dobannen bréngen, d'Waasser iwwer en Uewen erhëtzen, d'Dëppchen fëllen, bueden, dann de Prozess op der Auswee ëmgedréint. Dat war sou ustrengend, d'Leit hu sech nëmmen eemol d'Woch, Samschdeg Nuecht, aus enger eenzeger Dëppe Waasser gebueden: éischt de Papp, dann d'Mamm, dann d'Kanner.

Tëscht 1900 an 1980 gouf et en enorme Wuesstem an deementspriechend enorm Fortschrëtter. Zanterhier ass den nominale PIB-Wuesstem awer erofgaang. Déi natierlech Konsequenz vum Réckgang vum Wuesstum an dem Ausbau vu Servicer ass datt d'Bundesschold muss eropgoen. Et ass de Moment um héchsten Niveau an der US Geschicht. Deen eenzege Wee fir dës Schold zréckzebezuelen, a weider de Liewensstandard fir déi hannendrun ze verbesseren ass duerch Wuesstem. Dir kënnt hëllefen dee Wuesstum ze stimuléieren, an méi héich Rendement am Prozess verdéngen. Hei ass wéi.

Wou Wuesstem hierkënnt

De primäre Chauffeur vum wirtschaftleche Wuesstum ass technologesch Verännerung. Am Solow sengem Nobelpräis Gewënner Wierk huet hien fonnt datt et 63% vum Wuesstum ausgemaach huet. Also, net iwwerraschend, de Grond firwat de PIB Wuesstum erofgeet ass datt den US Innovatiounsmotor gebrach ass. D'R&D Produktivitéit vun de Firmen, gemooss als RQ, ass 70% erofgaang iwwer déiselwecht Period wéi de PIB Wuesstum erofgaang ass, wéi an der Figur hei ënnen gewisen.

D'Roll vun Investisseuren

Zënter e puer Joer hunn ech d'Betriber opgeruff fir hir RQs ze verbesseren. D'Argument ass einfach: Är RQ erhéijen erhéicht Äre Wuesstum, Gewënn a Maartwäert. D'Appel waren awer net effektiv. Just wéi Firmen hir ESG Bewäertungen am Joer 1990 ignoréiert hunn, ignoréieren se elo hir RQs. Et ass verständlech datt se ignoréiert ginn, well d'Ausbezuele fir méi héich ESG Scores an RQs méi laang lafen wéi Exekutivzäiten. Also d'Exekutoren droen d'Investitiounskäschte, ouni d'Virdeeler ze genéissen. Deementspriechend këmmeren d'Firmen nëmmen ESG an RQ wann hir méi laang Horizont Investisseuren dat maachen.

Éierlech gesoot, ech gouf ofgeschaaft vun der Kraaft, déi Investisseuren iwwer d'Firma Entscheedung huelen. Op engem Enn vum Spektrum huet e Chief Technology Officer (CTO) mir gesot datt et kee Wee wier fir R&D ze erhéijen "well eis Investisseuren eis ëmbréngen". Um aneren, a méi enttäuschenden Enn vum Spektrum, huet en CTO mir gesot: "Ech hu just mat eisem Investor Relations Group geschwat, a si soten datt keen iwwer eis RQ freet, also brauch ech mech keng Suergen doriwwer ze maachen."

Wann ech gemierkt hunn wéi wichteg Investisseuren waren, hunn ech fir d'éischt e puer akademesch Aarbecht gemaach, déi a) weisen wéi de Gewënnwuesstum a Maartwäert aus RQ ofgeleet ginn, b) datt dës Wuesstum a Maartwäert "Prognosen" iwwer 47 Joer fir all US gehandelt Firmen halen, an c) datt RQ déi eenzeg Innovatiounsmoossnam ass déi zouverlässeg Maartrendementer virausgesot.  

Wärend déi akademesch Aarbecht e wichtege Grondlag geliwwert huet, ass et normalerweis net diffus fir ze üben, also hunn ech eppes méi konkret gemaach. Ech hunn e syntheteschen Portfolio erstallt, de RQ50, deen fir d'éischt vum CNBC presentéiert gouf, dunn d'Joer duerno an enger Masterklass iwwer "Valuing Innovation" um CFA Institut gewisen.  

De RQ50 ass de Set vu 50 US Firmen, déi all méi wéi $ 100 Milliounen u R&D ausginn, déi déi héchste RQ an engem bestëmmte Joer hunn. Mir hu vun 50 bis 1973 e gläichgewiichtegten, jäerlech equilibréierte Portfolio vun dësen RQ2020 Firmen vun 500 bis 10 zréckgetest, a fonnt datt et de S&P1000 mat engem Faktor vun 500 besser gemaach huet! Wärend $ 1973 investéiert an de S&P 129,538 am Juli 1000 op $ 50 gewuess ass, déi selwecht $ 1,371,820 investéiert an de RQ50 wieren op $ 500 gewuess. Dëst war wouer, och wann d'RQXNUMX an d'S&PXNUMX déiselwecht Volatilitéit hunn.  

Zënterhier hunn ech geschafft fir en RQ50 ETF ze kreéieren. De Fortschrëtt war méi lues wéi erwaart, awer wärend ech waarden, hunn ech an de RQ50 de schwéiere Wee investéiert - déi jährlech Rebalancéierung manuell maachen. Vum November 2018, wéi ech fir d'éischt investéiert hunn, bis Enn 2021, huet de S&P500 wierklech gutt gemaach: 75% zréckginn, awer de RQ50 huet et nach besser gemaach: 167.5%, an dat ass no héije Transaktiounskäschten, well ech sinn e " Retail Investisseur."

Wéi Dir gutt maache kënnt andeems Dir Gutt maacht

Also den éischte Wee wéi Dir zum wirtschaftleche Wuesstum bäidroe kënnt wärend Dir méi héich Rendemente verdéngt ass an de RQ50 ze investéieren. Dir kënnt op Iech selwer investéieren, mat engem M1 Finance Pie, oder waart bis et en ETF gëtt andeems Dir Är Informatioun hei ubitt.* Hoffentlech wäerten d'Firmen den RQ50 ustriewen wéi se dem S&P500 maachen. Wa jo, wäerte se hir RQs verbesseren, hiren eegene Wuesstum, an deementspriechend wirtschaftleche Wuesstum.

Wéi och ëmmer, 50 Firmen maachen keng Wirtschaft. Also fir nach méi breet Auswierkungen ze hunn, fänkt un Äre Finanzberoder fir d'RQs vu R&D Firmen an Ären Holdings ze froen. Wann d'Entreprisen d'Investorrelatioune héieren datt d'Leit no hir RQs froen, fänken d'CTOs op se opzepassen ... a schaffen fir se ze verbesseren. Mat Ärer Hëllef kënne mir fäeg sinn d'Firma RQs ze restauréieren, an de Wuesstum op d'Mëtt vum 20. Dat soll fir vill Schéint Neit Joer maachen!

*Notiz: Ech sinn keen registréierten Investitiouns-, juristeschen oder Steierberoder oder e Broker / Händler. All Investitiounen a finanziell Meenungen sinn aus perséinlech Fuerschung an Erfahrung, a sinn als pädagogesch Material geduecht. Och wa bescht Efforte gemaach gi fir sécherzestellen datt all Informatioun korrekt an aktuell ass, kënnen heiansdo onbedéngt Feeler optrieden.