Den Energiesektor vum S&P 500 war dee beschten Leeschtung vum Joer, awer d'Uelegaktie schéngen ëmmer nach bëlleg ze sinn am Verglach mat deenen an aneren Industrien.
Wann Dir interesséiert sidd an Energie ze investéieren, ass Ären Zäitframe wichteg. D'Uelegindustrie schéngt e gudde laangfristeg Opstellung fir Präisser ze hunn, awer stellt och schwéier Akommesvergläicher am Joer 2023.
Drënner ass eng Lëscht vu grousser Kapitalenergiefirmen déi erwaart ginn déi héchsten Niveaue vu fräie Cashflow ze generéieren fir Dividenden z'ënnerstëtzen an d'nächst Joer Akeef vun Aktien. Als éischt kucke mer d'Secteurbewäertungen an d'Erwaardunge fir d'nächst Joer.
D'Uelegindustrie gëtt erwaart manner am Joer 2023 ze verdéngen
Wann Dir de rezente Réckgang vun den Uelegpräisser an enger Notiz un d'Clienten den 30. November diskutéiert huet, huet de Jefferies säi globalen Equity Strategist Sean Darby geschriwwen: "Chinesesche Wuesstum huet als Virwand fir d'global Nofro gehandelt wéi et strikt Covid Politik erzwéngt, déi an d'Wanter Grippesaison kommen. ".
Hei ass e Bléck op déi 11 Secteuren vum S&P 500, zortéiert no Präis-zu-Akommes-Verhältnisser, déi op den 29. November Präisser baséieren a gewiichtte Konsens 2023 Akommesschätzunge bei Analysten, déi vum FactSet gepréift ginn, mat dem ganzen Index am ënneschten:
| Sector | Forward P / E baséiert op 2023 EPS Schätzung | Geschätzte 2023 EPS | Geschätzte 2022 EPS | Geschätzte FCF - 2023 | Geschätzte FCF - 2022 |
| Energy | 9.9 | $70.02 | $80.36 | $68.64 | $84.90 |
| Finanzen | 12.3 | $48.32 | $42.04 | N / A | N / A |
| Kommunikatiounsservicer | 14.7 | $11.18 | $10.09 | $10.89 | $9.31 |
| Material | 16.5 | $30.84 | $33.86 | $26.19 | $25.64 |
| Immobilie | 16.9 | $14.24 | $13.84 | $12.01 | $7.70 |
| Gesondheetsversuergung | 17.5 | $90.44 | $93.66 | $90.89 | $90.86 |
| Etablissementer | 18.4 | $19.11 | $17.90 | - $ 7.63 | - $ 10.36 |
| Industriellen | 18.4 | $45.81 | $40.06 | $41.11 | $33.48 |
| Informatiounen Technology | 20.7 | $108.94 | $104.30 | $108.14 | $96.17 |
| Verbraucher Heften | 21.3 | $37.10 | $35.70 | $33.89 | $31.15 |
| Konsumenten Diskretioun | 22.8 | $47.99 | $35.27 | $43.26 | $26.58 |
| S&P 500 | 17.1 | $230.81 | $218.56 | $198.66 | $180.54 |
| Source: FactSet |
Den Energiesecteur ass ee vun dräi (zesumme mat Materialien a Gesondheetsversuergung) fir déi Analysten erwaarden datt d'Akommes pro Aktie d'nächst Joer erofgeet. An et ass deen eenzegen fir deen de fräie Cashflow pro Aktie erwaart gëtt zréckzegoen.
Dëst bedeit datt Investisseuren e puer schwiereg Joer-iwwer-Joer Vergläicher vun de Resultater während all Véierel Akommessaison am Joer 2023 mussen erwaarden.
Laangfristeg Ausbléck fir Uelegpräisser an Aktien
Fir d'Bühn fir dës Diskussioun ze setzen, loosst eis mat engem 10-Joer Chart fir West Texas Intermediate (WTI) Rohöl ufänken
CL.1,
-1.49%,
baséiert op kontinuéierleche Front-Mount Kontrakter op der New York Mercantile Exchange, wéi verfollegt vum FactSet:
Dës Diagramm hëlt eis duerch de Versuergungsgedriwwenen Réckgang vun den Uelegpräisser vun der Mëtt vun 2014 bis Ufank 2016, an den dramateschen Stuerz wärend der fréicher Etapp vun der Coronavirus Pandemie am Joer 2020, wat den Darby geschriwwen huet "einfach ze vergiessen" am Liicht vum héich Nofro Ëmfeld dëst Joer.
Dir kënnt och gesinn datt WTI de gréissten Deel vum Gewënn vun dësem Joer opginn huet. Et huet um Enn vum 75.21 op $ 2021 zougemaach, huet en 2022 Intraday Peak vun $ 130.50 de 7. Mäerz geschloen an ass op en Intraday Low fir d'Joer vun $ 73.60 den 28. November gefall ier se an den nächsten zwee Deeg eropgeet.
"De Mangel u Upstream Investitiounen an de leschte Jorzéngt an en Onwëllen vun den entwéckelte Weltwirtschaft fir genuch Kapazitéit domestesch ze addéieren, léiwer "erneierbar Energien." huet gemengt datt weltwäit Energiefirmen hir Geschäfter fir boer lafen hunn."
- Sean Darby, Global Equity Strategist bei Jefferies
Den Darby huet sech selwer a säi Fuerschungsteam als "laangfristeg Energie Bullen" beschriwwen, awer "bescheiden bearish" fir den Energiesektor op kuerzfristeg. De Jefferies huet Bewäertungen op aacht Energieaktien am S&P 500 "kafen", dorënner ConocoPhillips
COP,
-4.43%
an Exxon Mobil Corp.
XOM,
-3.30%
(Déi voll Jefferies "Kafen" Lëscht ass hei ënnen.)
Den Darby gesäit e positiven laangfristeg Opbau fir Uelegpräisser: "De Mangel u Upstream Investitiounen an de leschte Jorzéngt an en Onwëllen vun den entwéckelte Weltwirtschaft fir genuch Kapazitéit domestizéiert ze addéieren, léiwer 'erneierbar Energien', huet bedeit datt weltwäit Energiefirmen hir Geschäfter bedreiwen. fir boer."
Tatsächlech hunn d'Exekutive vu ville groussen Uelegfirmen dëst Joer virsiichteg Kapitalinvestitioune betount fir d'Feeler ze vermeiden, déi gemaach goufen, wann d'Ramping vun der US Produktioun zu engem Iwwerbezuelung an engem laange Réckgang vun de Präisser gefouert huet, déi am Joer 2014 ugefaang hunn.
Zur selwechter Zäit hunn d'Ueleggesellschaften reegelméisseg Dividenden erhéicht, speziell Dividenden bezuelt an Akeef vun Aktien betount. Wann d'Aktie-Wiederkaaf genuch sinn fir d'Aktiezuel ze senken, wäert d'Akommes pro Aktie eropgoen a potenziell méi héich Aktiepräisser ënnerstëtzen.
Gratis Cash Flow Écran vun Firmen fir 2023
De fräie Cashflow vun enger Firma (FCF) ass säi Rescht Cashflow no Kapitalausgaben. Dëst ass Suen déi kënne benotzt ginn fir Dividenden ze bezuelen, Aktien zréckzekafen, Produktiounsexpansioun oder Acquisitioune ze finanzéieren, oder fir aner Firmenzwecker. Et kann nëtzlech sinn fir Investisseuren erwaart FCF mat aktuellen Dividend Ausbezuelen ze vergläichen fir ze verstoen ob eng Firma méiglecherweis fäeg ass seng Dividend z'ënnerstëtzen oder ze erhéijen, oder ob et muss iwwerleeën d'Ausbezuelung ze schneiden.
Wa mir d'erwaart FCF Rendement mat der aktueller Dividend nozeginn vergläichen, kënne mir schätzen, ob et "Spëtzt" ass fir den Asaz vun zousätzleche Suen, hoffentlech op eng Manéier déi Aktionäre profitéiert.
Fir dësen Ecran hu mir ugefaang mat den 51 Aktien an der iShares Global Energy ETF
IXC,
-3.08%
(déi all 23 Aktien am S&P 500 Energiesecteur enthält), an duerno Firme gefiltert fir déi 2023 FCF Schätzungen net verfügbar waren an déi fir déi déi geschätzte FCF Rendementer méi niddereg waren wéi déi aktuell Dividendrendementer. Dëst huet eis mat enger Grupp vu 44 Aktien hannerlooss, déi FCF "Spëtztraum" fir 2023 weisen.
Hei sinn déi 20 mat den héchsten erwaarten fräie Cashflow-Ausbezuele fir d'nächst Joer:
| Company | Ticker | Land | Est. 2023 FCF Rendement | Dividend Rendement | Est. 2023 "Stéckraum" | Est. 2023 FCF pro Aktie | Est. 2022 FCF pro Aktie |
| Equinor ASA | EQNR,
-1.91% | Norwegen | 27.72% | 2.11% | 25.61% | 104.50 | 102.20 |
| Empresas Copec SA | COPEC,
+ 2.25% | Chile | 24.67% | 2.48% | 22.19% | 1488.79 | 1030.72 |
| EQT Corp. | EQT,
-5.43% | US | 24.61% | 1.41% | 23.21% | 10.50 | 5.61 |
| Eni SpA | ENI,
-0.64% | Italien | 24.22% | 6.20% | 18.02% | 3.44 | 3.75 |
| Marathon Oil Corp. | MRO,
-5.12% | US | 21.19% | 1.05% | 20.13% | 6.43 | 6.12 |
| Ecopetrol SA ADR | EC,
-3.17% | Kolumbien | 21.06% | 14.08% | 6.97% | 2.18 | 3.03 |
| Inpex Corp. | 1605,
+ 2.49% | Japan | 18.73% | 3.86% | 14.86% | 291.00 | 104.75 |
| D'Käschte vum Aktien BP PLC | BP, dir.
-0.44% | Lëtzebuerg | 17.85% | 4.06% | 13.79% | 0.88 | 1.13 |
| APA Corp. | APA,
-5.79% | US | 17.09% | 2.15% | 14.94% | 7.96 | 9.80 |
| Galp Energia SGPS SA Class B | GALP,
-0.69% | Portugal | 16.82% | 4.40% | 12.42% | 1.95 | 1.69 |
| D'Kapitaliséierung vu Shell PLC | SCHELL,
-0.08% | Lëtzebuerg | 16.62% | 3.47% | 13.15% | 3.99 | 4.88 |
| D'Kapitaliséierung vu ENEOS Holdings, Inc. | 5020,
+ 0.27% | Japan | 16.47% | 4.69% | 11.77% | 77.19 | N / A |
| TotalEnergies SE | TTE,
-2.31% | Frankräich | 16.26% | 4.63% | 11.63% | 9.58 | 11.74 |
| Repsol SA | REP,
+ 0.17% | Spuenien | 15.94% | 1.83% | 14.11% | 2.33 | 4.15 |
| Tourmaline Oil Corp. | TOU,
-2.76% | Kanada | 15.70% | 1.11% | 14.59% | 12.73 | 9.78 |
| Aker BP ASA | AKRBP,
+ 0.20% | Norwegen | 15.30% | 6.14% | 9.16% | 51.95 | 52.07 |
| D'Geschicht vun Canadian Natural Resources Ltd. | CNQ,
-3.87% | Kanada | 15.29% | 4.21% | 11.07% | 12.34 | 13.31 |
| D'Kapitaliséierung vun der Suncor Energy Inc. | SU,
-3.10% | Kanada | 15.03% | 4.58% | 10.45% | 6.83 | 8.11 |
| Valero Energy Corp. | VLO,
-3.26% | US | 13.91% | 2.90% | 11.01% | 18.81 | 27.58 |
| Ampol Ltd. | ALD,
-0.07% | Australien | 13.86% | 5.65% | 8.21% | 3.95 | 3.14 |
| | | | | | | |
Klickt op d'Ticker fir méi iwwer all Firma. Weiderliesen Dem Tomi Kilgore säin detailléierte Guide fir de Räichtum vun Informatioun gratis op der MarketWatch Zitat Säit.
Déi gratis Cashflow Schätzunge si fir Kalennerjoer a sinn a lokal Währungen. D'2023 FCF Schätzunge si méi niddereg wéi déi fir 2022 fir 11 vun den 20 Firmen, mat enger 2022 Schätzung net verfügbar fir ENEOS Holdings Inc.
5020,
+ 0.27%.
D'Dividendrendementer ginn duerch FactSet geschat: Si hunn eng 45 Deeg Lag, dat heescht datt et wichteg ass ier Dir investéiert Är eege Fuerschung ze maachen, besonnesch elo, wa vill Energiefirmen reegelméisseg Dividenden a speziell Dividenden bezuelen, déi all Véierel variéieren.
Aacht Energieaktien bewäerten "Kafen" bei Jefferies
Hei sinn d'Energieaktien am S&P 500 bewäert "Kaafen" vun Analysten bei Jefferies, zortéiert no erwaarten 2023 fräie Cashflow Rendement, baséiert op Konsens Schätzungen:
| Company | Ticker | Est. 2023 FCF Rendement | Dividend Rendement | Est. 2023 "Stéckraum" | Est. 2023 FCF pro Aktie | Est. 2022 FCF pro Aktie |
| EQT Corp. | EQT,
-5.43% | 24.61% | 1.41% | 23.21% | 10.50 | 5.61 |
| Valero Energy Corp. | VLO,
-3.26% | 13.91% | 2.90% | 11.01% | 18.81 | 27.58 |
| ConocoPhillips | COP,
-4.43% | 12.06% | 1.64% | 10.41% | 14.98 | 17.42 |
| Exxon Mobil Corp. | XOM,
-3.30% | 9.95% | 3.29% | 6.65% | 10.99 | 14.79 |
| Halliburton Co. | HAL,
-4.65% | 7.77% | 1.29% | 6.48% | 2.89 | 1.33 |
| Baker Hughes Co. Klass A | BKR,
-5.40% | 7.57% | 2.65% | 4.92% | 2.17 | 1.51 |
| Schlumberger Ltd. | SLB,
-5.00% | 5.13% | 1.37% | 3.76% | 2.62 | 1.93 |
| D'Käschte vum Aktien EOG Resources Inc. | EOG,
-4.35% | N / A | 2.34% | N / A | N / A | N / A |
| | | | | | |
EQT Corp.
EQT,
-5.43%
an Valero Energy Corp.
VLO,
-3.26%
sinn op béide Lëschte. Et si keng Effnungszäite verfügbar fir EOG Resources Inc.
EOG,
-4.35%
Verpasst net: 20 Dividendaktien mat héije Rendementer déi elo méi attraktiv ginn
Quell: https://www.marketwatch.com/story/20-big-oil-companies-expected-to-be-cash-gushers-in-2023despite-short-term-uncertainty-11669827865?siteid=yhoof2&yptr=yahoo
20 grouss Uelegfirmen sollen 2023 trotz Onsécherheet Cash Gushers sinn
Den Energiesektor vum S&P 500 war dee beschten Leeschtung vum Joer, awer d'Uelegaktie schéngen ëmmer nach bëlleg ze sinn am Verglach mat deenen an aneren Industrien.
Wann Dir interesséiert sidd an Energie ze investéieren, ass Ären Zäitframe wichteg. D'Uelegindustrie schéngt e gudde laangfristeg Opstellung fir Präisser ze hunn, awer stellt och schwéier Akommesvergläicher am Joer 2023.
Drënner ass eng Lëscht vu grousser Kapitalenergiefirmen déi erwaart ginn déi héchsten Niveaue vu fräie Cashflow ze generéieren fir Dividenden z'ënnerstëtzen an d'nächst Joer Akeef vun Aktien. Als éischt kucke mer d'Secteurbewäertungen an d'Erwaardunge fir d'nächst Joer.
D'Uelegindustrie gëtt erwaart manner am Joer 2023 ze verdéngen
Wann Dir de rezente Réckgang vun den Uelegpräisser an enger Notiz un d'Clienten den 30. November diskutéiert huet, huet de Jefferies säi globalen Equity Strategist Sean Darby geschriwwen: "Chinesesche Wuesstum huet als Virwand fir d'global Nofro gehandelt wéi et strikt Covid Politik erzwéngt, déi an d'Wanter Grippesaison kommen. ".
Hei ass e Bléck op déi 11 Secteuren vum S&P 500, zortéiert no Präis-zu-Akommes-Verhältnisser, déi op den 29. November Präisser baséieren a gewiichtte Konsens 2023 Akommesschätzunge bei Analysten, déi vum FactSet gepréift ginn, mat dem ganzen Index am ënneschten:
Den Energiesecteur ass ee vun dräi (zesumme mat Materialien a Gesondheetsversuergung) fir déi Analysten erwaarden datt d'Akommes pro Aktie d'nächst Joer erofgeet. An et ass deen eenzegen fir deen de fräie Cashflow pro Aktie erwaart gëtt zréckzegoen.
Dëst bedeit datt Investisseuren e puer schwiereg Joer-iwwer-Joer Vergläicher vun de Resultater während all Véierel Akommessaison am Joer 2023 mussen erwaarden.
Laangfristeg Ausbléck fir Uelegpräisser an Aktien
Fir d'Bühn fir dës Diskussioun ze setzen, loosst eis mat engem 10-Joer Chart fir West Texas Intermediate (WTI) Rohöl ufänken
-1.49% ,
CL.1,
baséiert op kontinuéierleche Front-Mount Kontrakter op der New York Mercantile Exchange, wéi verfollegt vum FactSet:
FactSet
Dës Diagramm hëlt eis duerch de Versuergungsgedriwwenen Réckgang vun den Uelegpräisser vun der Mëtt vun 2014 bis Ufank 2016, an den dramateschen Stuerz wärend der fréicher Etapp vun der Coronavirus Pandemie am Joer 2020, wat den Darby geschriwwen huet "einfach ze vergiessen" am Liicht vum héich Nofro Ëmfeld dëst Joer.
Dir kënnt och gesinn datt WTI de gréissten Deel vum Gewënn vun dësem Joer opginn huet. Et huet um Enn vum 75.21 op $ 2021 zougemaach, huet en 2022 Intraday Peak vun $ 130.50 de 7. Mäerz geschloen an ass op en Intraday Low fir d'Joer vun $ 73.60 den 28. November gefall ier se an den nächsten zwee Deeg eropgeet.
"De Mangel u Upstream Investitiounen an de leschte Jorzéngt an en Onwëllen vun den entwéckelte Weltwirtschaft fir genuch Kapazitéit domestesch ze addéieren, léiwer "erneierbar Energien." huet gemengt datt weltwäit Energiefirmen hir Geschäfter fir boer lafen hunn."
- Sean Darby, Global Equity Strategist bei Jefferies
Den Darby huet sech selwer a säi Fuerschungsteam als "laangfristeg Energie Bullen" beschriwwen, awer "bescheiden bearish" fir den Energiesektor op kuerzfristeg. De Jefferies huet Bewäertungen op aacht Energieaktien am S&P 500 "kafen", dorënner ConocoPhillips
-4.43%
-3.30%
COP,
an Exxon Mobil Corp.
XOM,
(Déi voll Jefferies "Kafen" Lëscht ass hei ënnen.)
Den Darby gesäit e positiven laangfristeg Opbau fir Uelegpräisser: "De Mangel u Upstream Investitiounen an de leschte Jorzéngt an en Onwëllen vun den entwéckelte Weltwirtschaft fir genuch Kapazitéit domestizéiert ze addéieren, léiwer 'erneierbar Energien', huet bedeit datt weltwäit Energiefirmen hir Geschäfter bedreiwen. fir boer."
Tatsächlech hunn d'Exekutive vu ville groussen Uelegfirmen dëst Joer virsiichteg Kapitalinvestitioune betount fir d'Feeler ze vermeiden, déi gemaach goufen, wann d'Ramping vun der US Produktioun zu engem Iwwerbezuelung an engem laange Réckgang vun de Präisser gefouert huet, déi am Joer 2014 ugefaang hunn.
Zur selwechter Zäit hunn d'Ueleggesellschaften reegelméisseg Dividenden erhéicht, speziell Dividenden bezuelt an Akeef vun Aktien betount. Wann d'Aktie-Wiederkaaf genuch sinn fir d'Aktiezuel ze senken, wäert d'Akommes pro Aktie eropgoen a potenziell méi héich Aktiepräisser ënnerstëtzen.
Gratis Cash Flow Écran vun Firmen fir 2023
De fräie Cashflow vun enger Firma (FCF) ass säi Rescht Cashflow no Kapitalausgaben. Dëst ass Suen déi kënne benotzt ginn fir Dividenden ze bezuelen, Aktien zréckzekafen, Produktiounsexpansioun oder Acquisitioune ze finanzéieren, oder fir aner Firmenzwecker. Et kann nëtzlech sinn fir Investisseuren erwaart FCF mat aktuellen Dividend Ausbezuelen ze vergläichen fir ze verstoen ob eng Firma méiglecherweis fäeg ass seng Dividend z'ënnerstëtzen oder ze erhéijen, oder ob et muss iwwerleeën d'Ausbezuelung ze schneiden.
Wa mir d'erwaart FCF Rendement mat der aktueller Dividend nozeginn vergläichen, kënne mir schätzen, ob et "Spëtzt" ass fir den Asaz vun zousätzleche Suen, hoffentlech op eng Manéier déi Aktionäre profitéiert.
Fir dësen Ecran hu mir ugefaang mat den 51 Aktien an der iShares Global Energy ETF
-3.08%
IXC,
(déi all 23 Aktien am S&P 500 Energiesecteur enthält), an duerno Firme gefiltert fir déi 2023 FCF Schätzungen net verfügbar waren an déi fir déi déi geschätzte FCF Rendementer méi niddereg waren wéi déi aktuell Dividendrendementer. Dëst huet eis mat enger Grupp vu 44 Aktien hannerlooss, déi FCF "Spëtztraum" fir 2023 weisen.
Hei sinn déi 20 mat den héchsten erwaarten fräie Cashflow-Ausbezuele fir d'nächst Joer:
Klickt op d'Ticker fir méi iwwer all Firma. Weiderliesen Dem Tomi Kilgore säin detailléierte Guide fir de Räichtum vun Informatioun gratis op der MarketWatch Zitat Säit.
Déi gratis Cashflow Schätzunge si fir Kalennerjoer a sinn a lokal Währungen. D'2023 FCF Schätzunge si méi niddereg wéi déi fir 2022 fir 11 vun den 20 Firmen, mat enger 2022 Schätzung net verfügbar fir ENEOS Holdings Inc.
+ 0.27% .
5020,
D'Dividendrendementer ginn duerch FactSet geschat: Si hunn eng 45 Deeg Lag, dat heescht datt et wichteg ass ier Dir investéiert Är eege Fuerschung ze maachen, besonnesch elo, wa vill Energiefirmen reegelméisseg Dividenden a speziell Dividenden bezuelen, déi all Véierel variéieren.
Aacht Energieaktien bewäerten "Kafen" bei Jefferies
Hei sinn d'Energieaktien am S&P 500 bewäert "Kaafen" vun Analysten bei Jefferies, zortéiert no erwaarten 2023 fräie Cashflow Rendement, baséiert op Konsens Schätzungen:
EQT Corp.
-5.43%
-3.26%
-4.35%
EQT,
an Valero Energy Corp.
VLO,
sinn op béide Lëschte. Et si keng Effnungszäite verfügbar fir EOG Resources Inc.
EOG,
Verpasst net: 20 Dividendaktien mat héije Rendementer déi elo méi attraktiv ginn
Quell: https://www.marketwatch.com/story/20-big-oil-companies-expected-to-be-cash-gushers-in-2023despite-short-term-uncertainty-11669827865?siteid=yhoof2&yptr=yahoo